Lorsque l’on parle de placements, on tend souvent à se concentrer sur la phase d’accumulation (celle où l’on épargne). Pourtant, la phase de « désépargne » – celle où l’on utilise ses placements pour générer un revenu – est tout aussi cruciale, sinon plus.
Après tout, vos revenus de placement pourront vous aider à vivre la vie que vous avez travaillé dur pour vous offrir, à faire face aux dépenses imprévues, à jouir d’une retraite confortable et à laisser un héritage durable à votre famille.
En intégrant vos revenus de placement à votre plan financier, vous choisissez une approche sur mesure qui évoluera avec vos buts, les stades de votre vie et les circonstances.
Pourquoi intégrer vos revenus de placement à votre plan financier?
Votre plan financier devrait être aussi unique que vous l’êtes, avec des objectifs distincts pour vos revenus, vos dépenses, votre retraite et votre héritage. Que vous soyez dans votre phase d’accumulation, proche de la retraite ou déjà à la retraite, la gestion de vos revenus de placement vous permettra de faire correspondre vos ressources financières avec votre mode de vie et vos objectifs à long terme.
Il n’est pas seulement question ici du montant de ces revenus, mais aussi de leur chronologie et de leur souplesse. Pour définir la façon d’intégrer votre revenu de retraite à votre plan financier, vous devez vous poser des questions comme :
- Ai-je besoin de mes revenus maintenant, ou puis-je encore laisser fructifier mes placements?
- Ai-je assez d’actifs liquides pour assumer à la fois mes dépenses prévues et imprévues?
- Comment mes besoins de revenus évolueront-ils au fil des ans?
Les réponses à ces questions éclaireront vos décisions financières, ce qui devrait se traduire par de meilleurs résultats au fil du temps.
Besoins de liquidité : trouver l’équilibre entre flux de trésorerie et souplesse
La notion de liquidité désigne la rapidité et la facilité avec lesquelles vous pouvez transformer vos actifs en argent. S’il est essentiel de générer des revenus à partir de vos placements, il est tout aussi important d’avoir accès à de l’argent liquide, notamment en cas de dépense imprévue.
La liquidité de vos actifs est importante à divers égards :
- les dépenses d’urgence : on ne sait jamais quand on risque de devoir assumer des coûts médicaux, une réparation sur la maison ou d’autres dépenses imprévues;
- les coûts de renonciation : il pourrait arriver que vous ayez besoin d’argent rapidement pour saisir une occasion sur le marché ou effectuer un changement dans votre vie, mais que des placements insuffisamment liquides vous empêchent d’agir;
- le risque de vente forcée : vous ne souhaitez pas être dans l’obligation de vendre des placements au mauvais moment, par exemple en période de chute du marché, juste pour couvrir des dépenses.
Un plan financier bien structuré doit équilibrer les actifs générateurs de revenus et les actifs liquides, comme les liquidités en espèces, les obligations à court terme ou d’autres placements facilement accessibles. Une bonne planification de la liquidité doit vous permettre de couvrir vos besoins immédiats sans nuire à votre stratégie de placement à long terme.
La chronologie de la retraite : faire correspondre ses revenus aux phases de la vie
Un des aspects cruciaux de l’intégration de vos revenus de placement à votre plan financier est de veiller à ce que vos actifs puissent subvenir à vos besoins durant toute votre retraite. Le moment où vous prenez votre retraite joue un rôle énorme dans la façon dont vous devez structurer vos revenus de retraite : que vous comptiez prendre une retraite précoce ou traditionnelle ou travailler à temps partiel pendant votre retraite, il est indispensable de comprendre comment évolueront vos besoins financiers au fil du temps.
Retraite précoce :
- Des besoins de revenus plus élevés au début : si vous prenez votre retraite tôt, vous aurez probablement besoin de tirer des revenus supérieurs de vos placements durant les premières années, notamment avant de commencer à recevoir votre pension ou vos prestations de l’État, comme la Sécurité de la vieillesse ou les versements du Régime de rentes du Québec ou du Régime de pensions du Canada.
- Prudence avec les retraits : retirer vos actifs trop rapidement au début de la retraite peut accroître le risque que vous vous retrouviez à court d’argent par la suite; c’est ce qu’on appelle le risque lié à la séquence des rendements. Une stratégie de revenus de placement personnalisée en fonction des étapes de votre retraite vous aidera à éviter d’en arriver là.
Retraite traditionnelle :
- Stabilité du revenu : pour les personnes qui prennent leur retraite à un âge habituel, par exemple autour de 65 ans, la priorité est souvent de conserver des flux de revenus stables pour couvrir les coûts de subsistance, les soins de santé et le mode de vie.
- Variété des sources de revenus : les revenus peuvent provenir d’une combinaison de placements, de régimes de retraite, de rentes et de prestations de l’État, aussi votre plan de placement doit-il venir en complément de ces flux de revenus.
Retraite tardive :
- Hausse du coût des soins de santé : le coût des soins de santé tend à augmenter avec l’âge; il est donc important de prévoir ces dépenses supplémentaires. Une planification axée sur une augmentation de la liquidité dans les années ultérieures sera donc utile pour faire face à ces coûts.
- Durée des revenus : il est essentiel que vos revenus durent aussi longtemps que votre retraite. Cela implique de trouver un équilibre entre prudence et potentiel de croissance suffisant du portefeuille, pour que votre argent ne s’épuise pas trop vite.
Planification successorale : préserver le patrimoine pour les générations futures
La planification successorale va de pair avec la planification des revenus, notamment pour les personnes qui souhaitent laisser un héritage financier à leurs proches ou aux œuvres caritatives de leur choix. Il est important, lorsque vous structurez vos revenus de retraite, de trouver un équilibre entre vos besoins de revenu immédiats et votre objectif de préserver votre patrimoine ou de le faire fructifier avec le temps.
Stratégies fiscalement avantageuses :
- Comptes à l’abri de l’impôt : les régimes enregistrés parrainés par l’État, tels le REER et le CELI, peuvent vous aider à accroître la succession que vous laisserez. En commençant par retirer de l’argent de vos comptes imposables et en retardant les retraits de vos comptes à l’abri de l’impôt, vous pourrez maximiser la valeur après impôt de votre succession.
Équilibre entre revenus et héritage :
- Bien que la génération d’un revenu pour votre usage personnel soit une priorité, il est également important de penser à la part de votre patrimoine que vous souhaitez laisser derrière vous. Un plan successoral bien structuré peut fonctionner en tandem avec votre stratégie de placement, ce qui vous permet de profiter de votre patrimoine tout en subvenant aux besoins de vos êtres chers.
Élaboration d’un plan de revenus adaptable
Pour être efficace, une stratégie de revenus doit être dynamique et évoluer avec votre situation personnelle et certains facteurs externes, comme les conditions de marché et la législation fiscale. Les conseils ci-dessous vous aideront à maintenir la souplesse de votre stratégie de revenu de placement :
- Révisez régulièrement votre plan : lorsque votre situation évolue, que cela tienne à un changement d’emploi ou à une évolution des besoins familiaux ou des conditions de marché, il est important de réexaminer votre stratégie de placement avec votre conseiller financier ou votre conseillère financière.
- Diversifiez vos flux de revenus : une variété d’actifs générateurs de revenus, comme des actions à dividendes, des obligations et de l’immobilier, pourrait vous aider à maintenir la stabilité de vos revenus, même en période de fluctuation des marchés.
- Intégrez des revenus garantis à votre plan : vous pouvez, dans certains cas, avoir intérêt à intégrer à votre plan des produits comme des rentes, qui assurent un revenu garanti et peuvent vous aider à atténuer le risque de longévité, c’est-à-dire le risque de survivre à votre épargne.
Faire appel à un conseiller financier ou à une conseillère financière
Il n’existe pas de solution universelle pour gérer vos revenus de placement et les intégrer à votre plan financier. Votre conseiller financier ou votre conseillère financière joue un rôle clé dans l’élaboration et l’actualisation d’une stratégie de placement personnalisée qui tient compte de vos objectifs, de votre tolérance au risque et des étapes de votre vie. Cette personne saura vous aider à :
- sélectionner des placements générateurs de revenus adéquats;
- structurer un plan de retraits assurant un équilibre entre vos besoins actuels et la croissance future de vos actifs;
- établir des stratégies pour réduire l’impôt sur vos revenus de placement;
- prendre en compte les incertitudes de la vie, comme la volatilité des marchés, l’évolution de votre santé et les besoins changeants de votre famille.
En collaborant étroitement avec un conseiller ou une conseillère IG, vous pouvez concevoir un plan de revenu apte à répondre à vos besoins actuels tout en assurant la sécurité de votre avenir financier. Si vous n’avez pas de conseiller ou de conseillère IG, vous pouvez en trouver un ou une ici.
Ce contenu, rédigé et publié par IG Gestion de patrimoine, contient des renseignements de nature générale seulement. Son but n’est pas de vous inciter à acheter ou à vendre des produits de placement précis, ni de vous fournir des conseils juridiques, fiscaux ou de placement. Il convient d’obtenir des conseils adaptés à votre situation personnelle auprès d’un conseiller ou d’une conseillère d’IG Gestion de patrimoine.
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